La Asociación Mutual 18 de Julio finalizó en octubre el período de colocación de una nueva serie de sus fideicomisos financieros, en este caso el Fiducar serie XIV. La misma contó, nuevamente, con gran participación del mercado de inversores institucionales, principalmente Fondos Comunes de Inversión, de acuerdo a lo informado a ON24.
El valor nominal de la emisión fue de $ 329.729.171, conformados por un VDF A de $ 198.641.711 (calificados AAA.ar por Moody’s Local Agente de Calificación de Riesgo S.A.), un VDF B de $ 21.828.759 (calificados A-.ar por la misma calificadora), y un CP de $ 109.258.701.
Para los VDF A, se recibieron ofertas por un monto de $ 327.000.000, lo que representó una sobredemanda del 65%, que, de acuerdo al resultado de la subasta, devengará una TNA del 40,38%.
En tanto, para los VDF B, se recibieron ofertas por un monto de $ 21.828.759, lo que implicó la colocación total del título entre el público inversor, que, de acuerdo al resultado de la subasta, devengará una TNA del 44,06%.
La Asociación Mutual 18 de Julio cumple el rol de fiduciante en este fideicomiso, habiendo originado y cedido al mismo, créditos otorgados para la compra de automóviles con garantía prendaria sobre los mismos, distribuidos en gran cantidad de provincias del país. En tanto, las firmas StoneX Securities S.A. y Worcap S.A. se desempeñaron como organizadores de la emisión.
Cabe destacar que, en el caso de StoneX Securities S.A., tuvo a su cargo la colocación de los títulos y Worcap S.A. la estructuración financiera de la transacción, al tiempo que Rosario Administradora Sociedad Fiduciaria actuó en este fideicomiso financiero en el rol de fiduciario, mientras que el estudio Nicholson & Cano lo hizo como asesor legal.
“Desde 2013 a esta parte, la Asociación Mutual 18 de Julio ha sido, a través de cada una de sus exitosas series de fideicomisos financieros, sinónimo de transparencia, velocidad en el rendimiento de las cuotas y baja tasa de mora. Con este desempeño, y tras 14 emisiones realizadas, la Mutual ha conseguido emitir fideicomisos financieros en el mercado de capitales argentino por $ 2.179.477.632”, destacaron desde la institución.
